Куда инвестировать в долгосрочной перспективе

• May 17, 2024

В этой статье я хотел снова посетить тему, о которой писал в прошлом году. Этой темой была важность того, чтобы американские инвесторы выделяли часть своего общего портфеля в международные акции.

Многие из этих международных рынков были побиты в прошлом году даже больше, чем рынок США. Большая часть финансовых потрясений на зарубежных рынках была вызвана тем, что их банки неосознанно покупали много токсичных активов, которые продавала Уолл-стрит.

Другой причиной драматической распродажи на зарубежных рынках стали инвесторы с Уолл-стрит, продающие все, что им принадлежало, за рубежом, чтобы вернуть деньги домой в «безопасность» США.

Чтобы проиллюстрировать мои мысли о стратегии Уолл-стрит, приведу аналогию: на Уолл-стрит произошел ядерный взрыв. Вместо того, чтобы добраться как можно дальше от эпицентра, денежные менеджеры Уолл-стрит разогнались на полной скорости!

Долгосрочный случай

Вот несколько причин, почему инвестирование в долгосрочные международные акции все еще является хорошей идеей.

Существует много видов инвестиционных рисков, в том числе риск остаться позади. В долгосрочной перспективе большая часть экономического роста, который мир увидит в течение следующих нескольких десятилетий, будет происходить за пределами США.

Вот некоторые данные Всемирного банка:
1) Сегодня на США и Азию приходится 28% мировой экономики. Это в сумме 56% вместе взятых.
2) По оценкам Всемирного банка, через двадцать пять лет доля Америки в мировом экономическом пироге упадет до 24%. Однако доля Азии в мировом экономическом пироге взлетит до 55%!

Короче говоря, через чуть более двух десятилетий Азия станет вдвое более мощным экономическим центром, чем Соединенные Штаты сегодня. Тем не менее, любой, кто смотрит CNBC и другие финансовые СМИ, подумает об обратном.

Большинству частных инвесторов известен знаменитый профессор бизнес-школы Wharton Джереми Сигел за его самую продаваемую книгу «Акции на долгосрочную перспективу: полное руководство по доходности финансового рынка и долгосрочные инвестиционные стратегии», которую он обновил в ноябре 2007 года.

Профессор Сигел недавно заявил, что давние общепринятые мнения о международных инвестициях должны быть выброшены в окно. Обычная мудрость Уолл-стрит заключается в том, что инвестор должен держать не более 5% - 15% в международных акциях.

По словам профессора Сигеля, реальный риск, с которым сталкиваются американские инвесторы, остается в финансовом отношении из-за того, что слишком мало портфеля выделяется для быстрорастущих зарубежных рынков. Далее профессор Сигел говорит, что финансовые консультанты, которые придерживаются старой модели распределения активов (а большинство финансовых консультантов все еще делают), оказывают своим клиентам огромную медвежью услугу.

Siegel теперь считает, что международные инвестиции должны составлять около 40% от общего объема ваших инвестиций. Эти холдинги могут включать международные взаимные фонды или ETF или отдельные международные акции.

Я бы также добавил в эту категорию акции, которые делают большую часть их бизнеса за рубежом, такие как McDonald's, Coke, Monsanto и т. Д.

Как всегда, не стесняйтесь обращаться ко мне с любыми комментариями или вопросами, которые могут у вас возникнуть.

Видео инструкция: Почему важно считать прибыль от инвестиций в долгосрочной перспективе? | VSE PROSTO Артем Сафонов (May 2024).